Die Börsenexperten von WR Hambrecht & Co raten den Anlegern nach wie vor dazu, die Aktie des US-amerikanischen Pharmaunternehmens Cubist (ISIN US2296781071/ WKN 909594) zu kaufen.

Kürzlich hätten NDC und IMS Daten vorgelegt, die darauf hindeuten würden, dass die Nachfragetrends im 3. Fiskalquartal weiterhin stark seien. In der Konsequenz hätten sich die Analysten entschlossen, ihre Umsatzprognose für das Produkt Cubicin im 3. Quartal von 16,9 auf 18,1 Mio. USD anzuheben. Für das gesamte Finanzjahr 2004 rechne das Researchteam nun mit einem Cubicin-Umsatz von 58,4 statt 54,8 Mio. USD. Sollten die gegenwärtigen Umsatztrends von Dauer sein, so würden die Experten davon ausgehen, dass auch die Unternehmensleitung ihre Prognosen modifizieren werde. Im Zuge der Bekanntgabe der Gewinnzahlen für das 3. Quartal dürfte dann die Umsatzschätzung des Managements zumindest auf das obere Ende der bisherigen Erwartungsspanne von 45 - 55 Mio. USD korrigiert werden.

Aufgrund der soliden Entwicklung des Produktes Cubicin dürfte es Cubist also auch in der 2. Jahreshälfte 2004 wieder gelingen, die Erwartungen zu übertreffen. Dabei sei die Aktie des Unternehmens bei einem Marktkapital von 324 Mio. USD gegenüber einem Unternehmenswert von 435 Mio. USD weiterhin günstig. Immerhin verfüge Cubist über die Rechte an einem von der FDA zugelassenen, marktführenden Medikament mit einem steigenden Umsatzmoment. Das EPS des 3. Fiskalquartals werde von den Analysten bei -0,58 USD erwartet. Das Kursziel für die Aktie liege unverändert bei 17 USD.

Auf dieser Grundlage raten die Wertpapierspezialisten von WR Hambrecht & Co weiter zum Kauf des Anteilscheins von Cubist Pharmaceuticals.