Frankfurt (www.aktiencheck.de) - Christoph Schöndube, Analyst von Independent Research, rät weiterhin, die Aktie von HeidelbergCement (ISIN DE0006047004/ WKN 604700) zu kaufen.

Die vom Konzern für das erste Quartal 2012 veröffentlichten Zahlen hätten umsatzseitig 4% über den Erwartungen der Analysten gelegen. Dies sei Ergebnis einer milden Witterung in Nordamerika sowie einer anhaltend hohen Nachfrage aus den Schwellenländern. Aufgrund gestiegener Energiekosten habe das EBITDA von 214 Mio. EUR unter den Erwartungen gelegen. Positiv sei den Analysten aufgefallen, dass das Sparprogramm "FQX 2013" Unternehmensangaben zufolge nach Plan verlaufe. Das Management gehe für 2012 unverändert von einem Anstieg bei Umsatz und operativem Ergebnis aus.

Die Analysten hätten ihre Schätzungen unverändert gelassen, wonach sie das EPS 2012e bei 3,33 EUR sowie das EPS 2013e bei 3,89 EUR sähen. Das Kursziel hätten sie von 50 EUR auf 52 EUR angehoben. Die Geschäftsentwicklung des Konzerns sollte sich ihrer Meinung nach im Laufe des Jahres auch durch die Konjunkturerholung in den USA verbessern.

Da die Analysten von Independent Research zudem davon ausgehen, dass der Konzern die höheren Energiekosten durch das Sparprogramm und Preiserhöhungen auffangen kann, raten sie bei der Aktie von HeidelbergCement weiterhin "kaufen". (Analyse vom 03.05.2012) (04.05.2012/ac/a/d)