Detmold (aktiencheck.de AG) - Die Experten vom "Frankfurter Tagesdienst" empfehlen einen Einstieg in die Mosaic-Aktie (ISIN US61945A1079/ WKN A0DK91) per Stopp-Buy-Limit bei 82,20 US-Dollar.

Der Düngemittelhersteller habe im dritten Quartal des Geschäftsjahres 2010/2011 deutlich mehr verdient als prognostiziert. Unter dem Strich habe der Konzern 1,21 US-Dollar je Aktie verdient, der Konsens sei von 1,07 US-Dollar je Anteilsschein ausgegangen. Trotz eines Wachstums um 28 Prozent habe der Umsatz mit 2,21 Mrd. US-Dollar die Erwartungen (Konsens: 2,34 Mrd. US-Dollar) verfehlt.

Das ausgesprochen günstige Marktumfeld mit einer starken Nachfrage bei gleichzeitig hohen Preisen für Kali- und Phosphaterzeugnissen hätten dem Konzern in die Karten gespielt. Die Bruttomarge sei von 27,5 Prozent auf 38,5 Prozent gesteigert worden. Geopolitische Unsicherheiten hätten das Geschäft des Konzerns nicht merklich belastet.

Die Absatzentwicklung hinterlasse einen bleibenden Eindruck: Die Menge verkaufter Phosphate sei um 50 Prozent geklettert, der durchschnittliche Verkaufspreis sei um 62 Prozent erhöht worden. Der Absatz von Kali habe um 3,8 Prozent zugelegt, hier habe Mosaic gegenüber dem Vorjahr im Schnitt einen um 0,6 Prozent höheren Verkaufspreis erzielen können.

Bezüglich der Aussagen zur weiteren Entwicklung habe das Management verlauten lassen, dass es beim Kali-Abbau in den letzten Wochen zu Problemen gekommen sei. In der Folge hätten einige Lieferungen an Kunden erst mit Verzögerungen versandt werden können. Offenbar habe man die Probleme aber bereits wieder in den Griff bekommen und liege wieder im Zeitplan.

Die operative Entwicklung bei Mosaic sei ansprechend. Für Impulse hinsichtlich der Kursentwicklung dürften in den kommenden Monaten Spekulationen bezüglich einer möglichen Übernahme des Unternehmens sorgen. Cargill, der Hauptaktionär von Mosaic, habe im Januar angekündigt, seine Anteile mit einem Gesamtwert von 22,8 Mrd. US-Dollar verkaufen zu wollen. Bis zum Ende des zweiten Quartals solle die Transaktion abgewickelt werden. Die Attraktivität von Mosaic für einen möglichen Käufer steige damit beträchtlich.

Um dabei zu sein, wenn die Gerüchteküche Fahrt aufnimmt, legen sich die Experten vom "Frankfurter Tagesdienst" mit einem Stopp-Buy-Limit bei 82,20 US-Dollar auf die Lauer. Wer bereits engagiert sei, sollte seine Aktien behalten. (Ausgabe 51 vom 31.03.2011) (01.04.2011/ac/a/a)

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