Hannover (aktiencheck.de AG) - Der Analyst der Nord LB, Frank Schwope, votiert weiterhin mit "kaufen" für die Delticom-Aktie (ISIN DE0005146807/ WKN 514680).

Delticom habe seine Jahreszahlen für 2010 bekannt gegeben. Demnach sei der Umsatz im Vergleich zum Vorjahr um 34,8% auf 419,6 Mio. Euro gesteigert worden. Das Konzern-EBIT habe um 60,1% auf 47,1 Mio. zugelegt und die entsprechende Marge bei 11,2% (2009: 9,4%) gelegen. Untern Strich sei ein Konzernergebnis von 32,3 Mio. Euro (2009: 20,2 Mio. Euro) nach Steuern oder 2,72 Euro pro Aktie erwirtschaftet worden. Der Jahresgewinn solle voll ausgeschüttet werden. Damit läge die Dividende bei 2,72 Euro je Aktie.

Die von Delticom veröffentlichten Zahlen für das Geschäftsjahr 2010 seien hervorragend ausgefallen. Allerdings habe das Unternehmen im vergangenen Jahr auch von Sondereffekten wie der Neuregelung der deutschen Winterreifenpflicht profitiert, die es im laufenden Jahr voraussichtlich nicht geben werde.

Die Analysten würden damit rechnen, dass die Umsatzprognose des Managements für 2011 von 10% übertroffen werden könne, allerdings dürften sich ihres Erachtens die recht hohen Margen nicht ganz halten lassen.

Die regelmäßig wiederkehrenden Aktienkäufe von Mitgliedern des Vorstandes bzw. des Aufsichtsrates in den letzten Jahren (zuletzt am 15. März 2011) sprächen für das Vertrauen in das Geschäftsmodell.

Ausgehend von einem weiterhin positiven Konjunkturverlauf bestätigen die Analysten der Nord LB ihr Anlageurteil "kaufen" für die Delticom-Aktie. Das Kursziel werde von 69,00 auf 71,00 Euro angehoben. (Analyse vom 23.03.2011) (23.03.2011/ac/a/nw)