Genf (aktiencheck.de AG) - Tim Dawson, Analyst von Helvea, stuft das Rating für die Aktie der Swiss Re (ISIN CH0012332372/ WKN 852246) von "accumulate" auf "buy" herauf.

Nachdem die Swiss Re ihre Zahlen zum dritten Quartal veröffentlicht habe, seien die Prognosen von Helvea überarbeitet worden. An den operativen Gewinnprognosen habe man keine wesentlichen Änderungen vorgenommen. Man kalkuliere nun für das Haftpflichtgeschäft mit höheren Ergebnissen, im Gegenzug seien allerdings die Ergebnisschätzungen für das Lebens- und Krankenversicherungsgeschäft nach unten korrigiert worden. Im Haftpflichtgeschäft könne die Swiss Re ein nachhaltig hohes Ergebnisniveau vorweisen. Gleichzeitig zeichne sich dieser Bereich auch durch eine höhere Transparenz als das Lebens- und Krankenversicherungsgeschäft aus.

Nach Berechnung von Helvea werde die Swiss Re im Geschäftsjahr 2010 einen operativen Gewinn von 2,796 Mrd. USD erzielen. Den Nettogewinn sehe man bei 897 Mio. USD. Die EPS-Schätzung für 2010 liege bei 2,72 CHF, auf dieser Basis betrage das KGV 18,5. Für 2011 und 2012 kalkuliere man mit einem EPS von 5,50 CHF bzw. 5,87 CHF. Das Kursziel werde von 55,00 CHF auf 61,00 CHF angehoben.

Die Analysten von Helvea vergeben nun das Rating "buy" für den Anteilschein der Swiss Re. (Analyse vom 05.11.10) (05.11.2010/ac/a/a)

Offenlegung von möglichen Interessenskonflikten:

Mögliche Interessenskonflikte können Sie auf der Site des Erstellers/ der Quelle der Analyse einsehen.