Frankfurt (aktiencheck.de AG) - Heinz Steffen, Analyst von fairesearch, stuft die Aktie von Bechtle (ISIN DE0005158703/ WKN 515870) für Close Brothers Seydler Research weiterhin mit "buy" ein.

Bei Close Brothers Seydler Research rechne man für das dritte Quartal mit einem Anstieg des Umsatzes von 12% auf 362 Mio. EUR sowie einer Zunahme des EBITDA um 7,7% auf 16,5 Mio. EUR bei einer Marge von 4,6%. Ferner sei ein EBIT-Anstieg von 7,8% auf 12,7 Mio. EUR zu erwarten. Der Umsatz im Bereich Systemhäuser dürfte um 10,6% auf 239 Mio. EUR bei einem EBIT-Wachstum von 7,2% auf 7,9 Mio. EUR zugenommen haben.

Einer Analyse der Marktforschungsgesellschaft Gartner (ISIN US3666511072/ WKN 887957) zufolge sei im kommenden Jahr mit einem Anstieg der weltweiten IT-Ausgaben um 3,1% auf 2,5 Bio. USD zu rechnen. Die IT-Budgets der verarbeitenden Industrie und der Finanzdienstleistungsbranche würden das Niveau des Jahres 2008 nach Einschätzung der Close Brothers Seydler Research-Analysten jedoch nicht vor 2012 oder 2013 erreichen. Auf Basis der EPS-Prognose für die Jahre 2010 und 2011 von 2,15 EUR und 2,42 EUR ergebe sich für die Bechtle-Aktie ein KGV von 12,4 bzw. 11,1. Das Kursziel des Wertpapiers werde von 26,00 EUR auf 30,00 EUR angehoben.

In Erwägung dieser Fakten lautet das Rating der Analysten von Close Brothers Seydler Research für das Wertpapier von Bechtle unverändert "buy". (Analyse vom 19.10.10)
(19.10.2010/ac/a/t)

Offenlegung von möglichen Interessenskonflikten:

Mögliche Interessenskonflikte können Sie auf der Site des Erstellers/ der Quelle der Analyse einsehen.