|
 |
|
| |
|
 |
| Kurs |
Vortag |
Veränderung |
Datum/Zeit |
| - |
- |
0 |
0 % |
/ |
| |
| ISIN |
WKN |
Jahreshoch |
Jahrestief |
|
|
- |
- |
| |
|
|
| |
|
|
| |
Demag Cranes kaufen
31.01.2008
AC Research
Westerburg (aktiencheck.de AG) - Der Analyst von AC Research, Sven Krupp, rät unverändert zum Kauf der Demag Cranes-Aktie (ISIN DE000DCAG010 / WKN DCAG01).
Die Gesellschaft habe gestern ihre Zahlen für das erste Quartal 2007/08 publiziert.
Demnach sei der Umsatz um 20% auf 291,1 Mio. Euro ausgeweitet und das EBIT sei um beeindruckende 43,1% auf 29,9 Mio. Euro gesteigert worden. Zum Umsatzanstieg habe vor allem der Bereich Industriekrane mit einem Plus von 27,2% auf 141,8 Mio. Euro beigetragen. Der Geschäftsbereich Hafentechnologie habe ein Wachstum von 9,9% auf 67 Mio. Euro erzielt. Der Nettogewinn sei von 9,4 auf 17,6 Mio. Euro bzw. von 0,44 Euro auf 0,83 Euro je Aktie geklettert. Ohne die Berücksichtigung von Einmaleffekten habe sich das bereinigte Nachsteuerergebnis von 10,7 Mio. Euro auf 17,8 Mio. Euro verbessert.
Die Guidance für 2008 sei von der Demag Cranes-Geschäftsführung bekräftigt worden. Diese sehe einen Umsatz zwischen 1,13 und 1,16 Mrd. Euro sowie ein bereinigtes EBIT von 110 Mio. Euro vor.
Nach Einschätzung der Analysten von AC Research habe das Unternehmen überzeugende Q1'2007/08-Zahlen veröffentlicht. Die Zahlen seien besser ausgefallen als erwartet. Man sei vor allem von der Entwicklung der Industriekrane-Sparte positiv überrascht.
Den Ausblick für das Gesamtjahr 2007/08 würden die Analysten von AC Research als vorsichtig und gut erreichbar einstufen. So habe bereits in Q1'2007/08 der Auftragseingang um 7,5% auf 274,4 Mio. Euro zulegen können. Hier sehe man durchaus positives Überraschungspotenzial, falls es nicht zu einer merklichen Abkühlung der Weltkonjunktur komme. Bisher sei das schwächere US-Geschäft durch eine stabile Nachfrage aus den BRIC-Ländern und dem arabischen Raum kompensiert worden.
Bei einem gestrigen Schlusskurs von 26,65 Euro erscheine den Analysten von AC Research der Titel mit einem KGV 2008/09e von gut 7 nach wie vor moderat bewertet. Nach der Gewinnwarnung im letzten Jahr sollte das Vertrauen in das Management sukzessive zunehmen. Demag Cranes sei in einer wachstumsstarken Branchen aktiv und biete überdurchschnittliches Wachstumspotenzial. Eine erwartete Dividendenrendite von knapp 4% für das abgelaufene Geschäftsjahr sollte zudem für eine gewisse Stabilisierung sorgen.
Die Analysten von AC Research bekräftigen ihre Kaufempfehlung für die Demag Cranes-Aktie. (Analyse vom 31.01.2008) (31.01.2008/ac/a/nw)
|
|
|
|
|
|
|
| |
|
Artikel drucken