|
 |
|
| |
|
 |
| Kurs |
Vortag |
Veränderung |
Datum/Zeit |
| - |
- |
0 |
0 % |
/ |
| |
| ISIN |
WKN |
Jahreshoch |
Jahrestief |
|
|
- |
- |
| |
|
|
| |
|
|
| |
HCI Capital "strong buy"
11.09.2007
neue märkte
Weiding (aktiencheck.de AG) - Die Experten von "neue märkte" stufen die Aktie von HCI Capital (ISIN DE000A0D9Y97 / WKN A0D9Y9) von "buy" auf "strong buy" herauf.
Im 1. Halbjahr 2007 seien die Platzierungsgelder im Vergleich zum selben Vorjahresquartal um 12% auf 396 Mio. Euro geklettert. Diese Zunahme sei vor allem auf den deutlich gesteigerten Platzierungserfolg um 51% auf 189 Mio. Euro im Schiffsbereich zurückzuführen. Das Segment LV-Zweitmarkt habe sich um 15%, das Segment Immobilien um 16% abgeschwächt. Der Konzernumsatz habe um knapp 5% auf 63 Mio. Euro zugelegt, der Nettogewinn sei von 24 Mio. Euro auf 19 Mio. Euro rückläufig gewesen. Grund für den Ergebnisrückgang seien die im Vergleich zum Vorjahr geringeren Sondererträge durch Asset Tradings.
Die Christ Capital GmbH, welche dem zum 30. September 2007 ausscheidenden CEO Christ zuzurechnen sei, habe in den letzten Monaten verstärkt HCI Capital-Aktien gekauft. Im Juli und August hätten diese Käufe bei insgesamt rund 260.000 Stück bei einem Gesamtvolumen von knapp 4 Mio. Euro gelegen, im September seien bereits weitere Käufe gefolgt. Der Stimmrechtsanteil der Christ Capital GmbH habe dadurch die Schwelle von 10% überschritten.
Aufgrund der besseren Entwicklung der sonstigen Erträge und der niedrigeren Steuerquote erhöhe das Unternehmen für 2007 die Schätzung für das Konzernergebnis von 31 Mio. Euro auf 35 Mio. Euro. Dies entspräche einem Gewinn je Aktie von 1,46 Euro, wobei ein Großteil davon wieder als Dividende ausgeschüttet werden solle.
Die Aufstockung der Christ Capital GmbH beurteile man als sehr positiv. Es stelle sich zudem die Frage, weshalb ein ausscheidender CEO, welcher eine führende Position bei einer deutschen Bankengruppe in Kürze übernehmen werde, sein Aktienpaket wieder stetig ausbaue. Auch die Erhöhung der Ergebnisprognose spreche für einen Kauf des SDAX-Werts. Man rechne mit einer Dividendenausschüttung von ca. 1,30 Euro je Aktie. Die Dividendenrendite liege damit bei über 8%, das KGV bei annähernd 10. Dies sichere das Papier nach unten ab. Ihr Kursziel würden die Experten von 20 Euro auf 22 Euro erhöhen, was einem Kurspotenzial von 44% entspreche.
Da einerseits der Aktienkurs seit ihrer letzten Empfehlung gefallen ist, andererseits jedoch das Unternehmen fundamental günstiger geworden ist, erhöhen die Experten von "neue märkte" ihr Rating für die HCI Capital-Aktie von "buy" auf "strong buy". (Ausgabe 12 vom 08.09.2007) (11.09.2007/ac/a/nw)
|
|
|
|
|
|
|
| |
|
Artikel drucken