|
 |
|
| |
|
 |
| Kurs |
Vortag |
Veränderung |
Datum/Zeit |
| - |
- |
0 |
0 % |
/ |
| |
| ISIN |
WKN |
Jahreshoch |
Jahrestief |
|
|
- |
- |
| |
|
|
| |
|
|
| |
LDK Solar Probleme beim IPO der Poly-Sparte drohen
09.06.2011
Nomura Equity Research
London (aktiencheck.de AG) - Nitin Kumar und Ivan Lee, Analysten von Nomura Equity Research, stufen die Aktie von LDK Solar (ISIN US50183L1070 / WKN A0MSNX) unverändert mit "neutral" ein.
Die Befürchtung sinkender durchschnittlicher Verkaufspreise auf Grund einer Abschwächung der Branchenbedingungen und die Bilanzprobleme hätten bislang zu einer neutralen Einschätzung des Titels geführt.
Der Q1-Bericht habe zwar die Erwartungen übertroffen. Mit dem Hinweis auf einem trüben Nachfrageausblick habe das Management die Guidance aber nicht überarbeitet.
Es würden sich die Anzeichen mehren, dass die Preisrückgänge schneller vonstatten gehen als bislang angenommen. Insofern seien die EPS-Schätzungen für 2011 und 2012 um 7,7% auf 1,7 USD sowie um 22,4% auf 1,3 USD nach unten korrigiert worden. Das Kursziel werde von 14,00 auf 8,00 USD zurückgesetzt.
Das schwächere Geschäftsumfeld dürfte jedoch schon in der aktuellen Bewertung berücksichtigt sein. Herausforderungen beim IPO der Poly-Aktivitäten könnten aber wegen des schlechteren Umfelds und der deutlich gesunkenen Aktienkurse drohen.
Vor diesem Hintergrund bleiben die Analysten von Nomura Equity Research bei ihrem Votum "neutral" für die Aktie von LDK Solar. (Analyse vom 08.06.11) (09.06.2011/ac/a/a)
Offenlegung von möglichen Interessenskonflikten:
Mögliche Interessenskonflikte können Sie auf der Site des Erstellers/ der Quelle der Analyse einsehen.
|
|
|
|
|
|
|
| |
|
Artikel drucken