|
 |
|
| |
|
 |
| Kurs |
Vortag |
Veränderung |
Datum/Zeit |
| - |
- |
0 |
0 % |
/ |
| |
| ISIN |
WKN |
Jahreshoch |
Jahrestief |
|
|
- |
- |
| |
|
|
| |
|
|
| |
Reckitt Benckiser "overweight"
11.12.2007
J.P. Morgan Securities
New York (aktiencheck.de AG) - Die Analysten von J.P. Morgan Securities stufen die Aktie des britischen Unternehmens Reckitt Benckiser (ISIN GB0007278715 / WKN 854254) mit "overweight" ein.
Reckitt Benckiser habe die Übernahme von Adams Respiratory Therapeutics für 2,3 Mrd. USD angekündigt. Nach Einschätzung der Analysten zahle Reckitt Benckiser einen hohen Preis, so werde Adams Respiratory Therapeutics mit einem etwa 5-fachen des für das Kalenderjahr 2008 zu erwartenden Umsatzes und einem 17-fachen des voraussichtlichen EBITDA bewertet. Auf der anderen Seite gebe es gute finanzielle Gründe für die Transaktion, so strebe Reckitt Benckiser bis 2012 eine Umsatzverdopplung und eine Marge im mittleren 30-Prozent-Bereich an.
Vor diesem Hintergrund hätten die Analysten ihre EPS-Schätzung für 2008 um 0,5% 142,90 Pence angehoben (KGV: 20,7). Für das laufende Jahr erwarte man ein EPS von 123,20 Pence (KGV: 24,0). Gemessen am 2008-KGV gehöre die Aktie von Reckitt Benckiser zwar zu den teuersten des Sektors, allerdings dürften der starke Track Record bei Fusionen und Akquisitionen sowie die positiven Korrekturen der Gewinnschätzungen nach der Übernahme von Adams Respiratory Therapeutics der Aktie Unterstützung bieten. Das Kursziel werde von 3.000 Pence auf 3.150 Pence heraufgesetzt.
Daher lautet das Rating der Analysten von J.P. Morgan Securities für das Wertpapier von Reckitt Benckiser "overweight". (Analyse vom 11.12.07)
(11.12.2007/ac/a/a)
Offenlegung von möglichen Interessenskonflikten:
Mögliche Interessenskonflikte können Sie auf der Site des Erstellers/ der Quelle der Analyse einsehen.
|
|
|
|
|
|
|
| |
|
Artikel drucken